Главная > Финансовые науки > Аналіз та оцінка фінансової стійкості підприємства на прикладі "СібАвтоТорг"
Аналіз та оцінка фінансової стійкості підприємства на прикладі "СібАвтоТорг"24-01-2012, 17:27. Разместил: tester8 |
|
ЗМІСТ 1. Теоретичні основи фінансовоїстійкості підприємства ............... 5 1.1.Сущность фінансової стійкостіпідприємства ............................. 5 1.2.Абсолютние і відносніпоказники фінансової стійкості ..... 7 1.3.Определеніе типу фінансової стійкості.................................... 9 2.Аналіз фінансової стійкостіпідприємства (на прикладі ТОВ 2.1.Аналіз абсолютних показниківфінансової стійкості підприємства ТО «ѳбАвтоТоргВ» .................................................................... 12 2.2.Аналіз типу фінансової стійкостіі його оцінка ........................ 15 2.3.Аналіз відносних показниківфінансової стійкості ............ 17 3.Улучшеніе фінансової стійкості ТОВ«ѳбАвтоТоргВ» ................. 21 Список використаної літератури ................................................... 29 Введення. У сучаснихекономічних умовах діяльність кожного господарського суб'єкта єпредметом уваги широкого кола учасників ринкових відносин,зацікавлених в результатах його функціонування. Щоб забезпечувативиживання підприємства в сучасних умовах, організації необхідно, першвсе, вміти реально оцінювати фінансовий стан, як свого підприємства,так і відповідних потенційних конкурентів. Фінансовий стан -найважливіша характеристика економічної діяльності підприємства, а фінансовастійкість є запорукою виживання та основою стабільності фінансовогоположення. Вони визначають конкурентоспроможність, потенціал у діловому співробітництві,оцінює, у якій мірі гарантовані економічні інтереси самогопідприємства та його партнерів у фінансовому і виробничому відношенні. Ось чому тема В«Аналізфінансової стійкості В»вважається самою актуальною. Об'єктом дослідженнябуде підприємство ТО «ѳбАвтоТоргВ», а предметом - його фінансові результати. Головна мета даноїроботи - дослідити фінансову стійкість ТО «ѳбАвтоТоргВ», виявитиосновні проблеми фінансової діяльності та надати свої пропозиції щодоудосконалення аналізу фінансового стану та фінансової стійкостіорганізації. Визначивши цілідослідження, сформуємо основні завдання дослідження: 1) розглянутитеоретичні основи фінансової стійкості; 2) оцінити структурувласного і позикового капіталу в процесі економічного кругообігу,націленого на вилучення максимальної або оптимального прибутку, підвищенняфінансової стійкості, забезпечення платоспроможності і т.п.; 3) оцінити фінансовустійкість по абсолютним і відносним коефіцієнтам, а також визначитирівень фінансової стійкості організації за допомогою трехкомпонентногопоказника. Здатність підприємствасвоєчасно виконувати свої внутрішні і зовнішні зобов'язання, фінансуватидіяльність підприємства на розширеній основі і підтримувати своюплатоспроможність у будь-яких обставинах свідчить про його стійкийфінансовому становищі. 1.Теоретіческіеоснови фінансової стійкості підприємства.
1.1.Сутність фінансової стійкості підприємства.
Фінансове станупідприємства оцінюється, перш за все, його фінансовою стійкістю таплатоспроможністю. Забезпеченість запасів джерелами їх формуваннявиражає сутність фінансової стійкості, в той час як платоспроможністьвиступає її зовнішнім проявом. Платоспроможність відображає здатністьпідприємства платити за своїми боргами і зобов'язаннями в даний конкретний періодчасу. Зрозуміло, щоплатоспроможність підприємства в даний конкретний період часу єумовою необхідною, але недостатньою. Умова достатності дотримуєтьсятоді, коли підприємство платоспроможне у часі, тобто має стійкуплатоспроможність відповідати за своїми боргами в будь-який момент часу. Однак чи можна в цьомусенсі говорити, що підприємство фінансово стійко? Адже погасити колишніборги можна і за рахунок нових боргів, наприклад, кредитів, так і не знайшовши точкифінансової рівноваги між власними і позиковими коштами. При цьому можнаактивно користуватися ефектом фінансового важеля, хоча підприємство будезалишатися навіть неплатоспроможним, а структура балансу незадовільною. Отже,фінансова стійкість - це такий стан його грошових ресурсів, яке забезпечуєрозвиток підприємства в основному за рахунок власних коштів при збереженніплатоспроможності і кредитоспроможності при мінімальному рівніпідприємницького ризику, тобто дотримання умов фінансової рівновагиміж власними і позиковими фінансовими засобами. Фінансова рівновагаявляє собою таке співвідношення власних і позикових коштів підприємства,при якому за рахунок власних коштів повністю погашаються як колишні, так інові борги. При цьому, якщо немає джерела для погашення нових боргів у майбутньому,то встановлюються певні граничні умови на використання вжеіснуючих власних коштів у сьогоденні. Це означає, щорозмір нових боргів обмежується розміром вже існуючих і, отже,очікуваних власних коштів. Таким чином, розрахована за певнимиправилам точка фінансової рівноваги не дозволяє підприємству, з одногобоку, збільшити позикові кошти, а з іншого, нераціонально використовувати вженакопичені власні кошти. Отже, дотриманняумови фінансової рівноваги створює нормативну базу для фінансовоїстійкості підприємства та його платоспроможності у часі, а такожнакладає певні обмеження на розмір його зобов'язань передпрацівниками підприємства, кредиторами, бюджетом, банками та інвесторами. Беручи до уваги,що власні і позикові фінансові ресурси проходять етапи утворення,розподілу та виплати, а їх кінцева величина йде на поповнення майна,то проведення аналізу фінансової стійкості на кожному з цих етапів даєможливість встановити умови зміцнення або втрати фінансової рівноваги. Якщо обмінні,розподільні і фінансові операції розкривають рух фінансових ресурсівв прив'язці з активами і капіталом, то для оцінки фінансової стійкостінеобхідний такий критерій, який би одночасно поєднував у собі інформацію проактивах, капіталі фінансових ресурсах, а фінансовий стан підприємстварозглядалося б у динаміці. Особливе значення при цьому приділяється майну,приналежному даному підприємству, а також формам вираження даноговласного майна - грошовій та негрошовій, довгострокової і поточної,фінансової нефінансової. Таке докладнийуявлення аналізованого критерію переслідує певну мету - знайтиточку фінансової рівноваги, що забезпечує фінансову стійкість. 1.2.Абсолютниеі відносні показники фінансової стійкості. Фінансова стійкістьхарактеризується системою абсолютних відносних показників. Узагальнюючимабсолютним показником фінансової стійкості є надлишок чи недолікджерел коштів формування запасів і витрат, що отримується у вигляді різниціміж величиною запасів і витрат. При цьому мається на увазі забезпеченістьзапасів і витрат такими джерелами, як власні оборотні кошти,довгострокові короткострокові кредити позики, кредиторська заборгованість тільки вчастини заборгованості постачальникам, зарахована банком при кредитуванні. Для характеристикиджерел формування запасів і витрат застосовується кілька показників,відображають різний ступінь охоплення різних видів джерел: 1.Наявністьвласних обігових коштів. Визначити цю величину можна як різниця міжреальним власним капіталом і величинами необоротних активів (підсумок розділу1 балансу) і довгострокової дебіторської заборгованості (стр. 230 балансу) заформулою: СОС = РСК-ВА-ДДЗ(Стр.230) або СОС = = стр.490-стр.190-стр.230, де СОС - наявністьвласних обігових коштів (чистий оборотний капітал); РСК - реальнийвласний капітал; ВА-необоротні активи (1-ий розділ активу); ДДЗ -довгострокова дебіторська заборгованість. 2.Наявністьвласних і довгострокових позикових джерел формування запасів і витрат(СДІ) розраховується як сума власних оборотних коштів (ВОК),довгострокових кредитів і позик (розділ 4 балансу - стр.590), цільовогофінансу...вання і надходжень (стр.450 балансу) і визначається за формулою: СДІ = ВОК + ДКЗ + Цфпабо СДІ = ВОК + стр.590 + стр.450, деСДІ - власні і довгострокові позикові джерела фінансування запасів; ДКЗ -довгострокові кредити і позики; Цфп - цільове фінансування і надходження. 3.Показникзагальної величини основних джерел формування запасів і витрат розраховуєтьсяяк сума власних і довгострокових позикових джерел фінансування запасів(СДІ) і короткострокових позикових коштів (стор. 610 балансу) і визначається заформулою: ОВІ = СДІ + ККЗ(Стр.610 балансу), деОВІ - загальна величина основних джерел формування запасів; СДІ -власні і довгострокові позикові джерела фінансування запасів; ККЗ -короткострокові кредити позики (стр.610) Стійкістьфінансового стану в ринкових умовах поряд з абсолютними величинамихарактеризується системою фінансових коефіцієнтів. Вони розраховуються у виглядіспіввідношення абсолютних показників активу і пасиву балансу. Аналіз фінансовихкоефіцієнтів полягає в порівнянні їх значень з базисними величинами, вивченніїх динаміки за звітний період і за ряд років. Найважливішіпоказники, що характеризують фінансову стійкість підприємства, є: 1.Коефіцієнтавтономії (мінімальне значення 0,5) - відношення загальної суми власнихджерел фінансування до загального підсумку балансу. 2.Коефіцієнтспіввідношення позикових коштів і власних (нормальне значення - менше 0,5). 3.Коефіцієнтманевреності - відношення власних оборотних коштів підприємства до сумивласних і довгострокових позикових засобів (більше 0,5). 4.Коефіцієнтмобільності всіх коштів підприємства - відношення вартості оборотних коштів довартості всього майна. 5.Коефіцієнтзабезпеченості запасів і витрат власними джерелами коштів для їхформування (більше 0,6-0,8) - відношення суми власних і довгостроковихпозикових коштів до вартості запасів і витрат. 6.Коефіцієнтматеріальних оборотних коштів - відношення вартості запасів і витрат до підсумкубалансу. 7.Коефіцієнтдовгострокового залучення позикових коштів. 8.Коефіцієнткороткострокової заборгованості. 9.Коефіцієнткредиторської заборгованості. Від того, наскількиоптимально співвідношення власного і позикового капіталу, багато в чому залежитьфінансове становище суб'єкта. 1.3Тіпифінансової стійкості підприємства.
Забезпеченість запасіві витрат джерелами їх формування дозволяє класифікувати фінансовіситуації за рівнем їхньої стійкості. можливе виділення чотирьох типівфінансової стійкості. 1.Абсолютнастійкість фінансового стану характеризується тим, що запаси і витратисуб'єкта менше суми власних оборотних коштів і кредитів банку підтоварно-матеріальні цінності. Вона зустрічається рідко і являє собоюкрайній тип фінансової стійкості. Підприємство не залежить від зовнішніхкредиторів і визначається нерівностями: О”СОС в‰Ґ 0; О”СIJ≥ 0; О”ОВІ ≥ 0. 2.Нормальнастійкість фінансового стану, при якому гарантуєтьсяплатоспроможність суб'єкта. Запаси і витрати дорівнюють сумі власних оборотнихкоштів і кредитів банку під товарно-матеріальні цінності. О”СОС<0; О”СДІ ≥ 0; О”ОВІ ≥ 0. 3.Нестійкий(Передкризовий) фінансовий стан, коли запаси і витрати дорівнюють сумі власнихоборотних коштів, кредитів банку під товарно-матеріальні цінності і тимчасововільних джерел засобів (резервного фонду, фонду соціальної сфери і т.д.).При цьому фінансова стійкість є допустимою, якщо дотримуютьсянаступні умови: В·виробничізапаси плюс готова продукція рівні або перевищують суму короткострокових кредитів,позикових коштів, що беруть участь у формуванні запасів; В·незавершеневиробництво плюс витрати майбутніх періодів менше або дорівнюють сумі власногооборотного капіталу. Нестійкий фінансовийстан характеризується тим, що зберігається можливість відновленняплатоспроможності. О”СОС <0; О”СДІ<0; О”ОВІ ≥ 0. 4.Кризовийфінансовий стан (на межі банкрутства), коли рівновага платіжногобалансу забезпечується за рахунок короткострокових платежів по оплаті праці, позичкахбанку, постачальникам, бюджету і т.д., тобто в даній ситуації грошові кошти,короткострокові цінні папери і дебіторська заборгованість не покривають навіть йогокредиторської заборгованості і прострочених позик. О”СОС<0; О”СДІ <0; О”ОВІ <0. Фінансовастійкість може бути відновлена ​​як шляхом збільшення кредитів, позик,так і шляхом обгрунтованого зниження рівня запасів і витрат. Нестійкийфінансовий стан характеризується наявністю порушень фінансової дисципліни,перебоями в надходженні грошових коштів на розрахунковий рахунок, зниженнямприбутковості діяльності. Кризовийфінансовий стан характеризується крім зазначених ознак наявністюнестійкого фінансового становища, регулярних неплатежів (прострочені позикибанків, прострочені заборгованості постачальникам, наявність недоїмок до бюджету). Абсолютнаі нормальна стійкість фінансового становища характеризується високим рівнемприбутковості та відсутністю порушень платіжної дисципліни. 2.Аналіз фінансової стійкості підприємства (на прикладі ТО «ѳбАвтоТоргВ»).
2.1.Аналізабсолютних показників фінансової стійкості підприємства ТО «ѳбАвтоТоргВ». Фінансовий станпідприємства є комплексним поняттям, яке залежить від багатьох факторів іхарактеризується складом і розміщенням коштів, структурою їх джерел (забезпеченістьфінансовими ресурсами, необхідними для нормального функціонуванняпідприємства), швидкістю обороту капіталу, здатністю підприємства погашатисвої зобов'язання в строк і в повному обсязі (фінансові відносини з іншимиюридичними та фізичними особами), а також іншими факторами. Отже,під фінансовим станом розуміється здатність підприємства фінансувати своюдіяльність. Ця найважливіша характеристика його ділової активності і надійності. Фінансовий станможе бути стійким, нестійким кризовим. Здатність підприємствасвоєчасно проводити платежі, фінансувати свою діяльність нарозширеній основі свідчить про його хорошому фінансовому стані. Тобто,заставою виживання та основою стабільного стану підприємства служить йогостійкість. На прикладі підприємстваТО «ѳбАвтоТоргВ» спробуємо проаналізувати його фінансовий стан та йогостійкість. Основними джерелами інформаціїдля аналізу фінансового стану підприємства служать звітний бухгалтерськийбаланс (форма № 1), звіт про прибутки і збитки (форма № 2), звіт про рухкапіталу (форма № 3) та інші форми звітності, дані первинного йаналітичного бухгалтерського обліку, які розшифровують і деталізуютьокремі статті балансу. (Див. Додатки). Прибуток і збитокхарактеризують фінансовий результат діяльності підприємства і можуть бутивизначені тільки в системі бухгалтерського обліку. З точки зору бухгалтерськогообліку прибуток відображає фінансовий результат від господарської діяльності,отриманий підприємством за звітний період (у разі перевищення доходів надвитратами). Прибуток відноситься до числа найважливіших показників оцінки роботипідприємств і визначення ефективності діяльності. Показники фінансовихрезультатів характеризують абсолютну ефективність господарювання підприємства.Зростання прибутку створює базу для самостійного фінансування, розширеннявиробництва, рішення проблем соціальних і трудових конфліктів. За рахунок прибуткувиконується також частина зобов'язань підприємства перед бюджетом, банками таіншими підприємствами і організаціями. Фінансова стійкістьпідприємства характеризується системою абсолютних і відносних показників.Вона визначається співвідношенням вартості матеріальних обігових коштів (запасіві витрат) і величин власних і позикових джерел коштів для їхформування. Забезпечення запасів і витрат джерелами коштів для їхформування є сутністю фінансової стійкості підприємства. Найбільшузагальнюючим абсолютним показником фінансової стійкості є від...повідністьабо невідповідність (надлишок або нестача) джерел коштів дляформування запасів і витрат. При цьому мається на увазі забезпеченістьджерелами власних і позикових коштів, за винятком кредиторськоїзаборгованості й інших пасивів. Абсолютні показникифінансової стійкості розраховуються порівнянням джерел власнихоборотних коштів підприємства, джерел власних оборотних коштів і довгостроковихпозикових коштів, джерел власних, довгострокових і короткострокових позиковихзасобів і величини запасів і витрат. Для характеристикиджерел формування запасів і витрат використовуються кілька показників,відображають різний ступінь охоплення різних видів джерел: 1.наявністьвласних оборотних коштів, що визначається як різниця між сумою джерелвласних коштів і вартістю основних засобів і необоротних активів (СОС). СОС = стр.490-стр.190-стр.230 СОС п.р. = 6-0-0 = 6 СОС К.Г. = 6,3-0-0 = 6,3 Економічнатрактування показника величини власних оборотних коштів полягає в тому,яка сума оборотних коштів залишиться у розпорядженні підприємства післярозрахунків за короткостроковими зобов'язаннями. 2.наявністьвласних оборотних і довгострокових позикових джерел коштів дляформування запасів і витрат, обумовлене шляхом підсумовування власнихоборотних коштів і довгострокових кредитів і позик. СДІ =СОС + стр.590 + стр.450 СДІ п.р. = 6 +0 +0 = 6 СДІ К.Г. = 6,3 +0 +0 = 6,3 3.загальнавеличина основних джерел засобів для формування запасів і витрат, рівнасумі власних оборотних коштів, довгострокових і короткострокових кредитів іпозик. ОВІ = СДІ + стр.610 ОВІ п.р. = 6 +0 = 6 ОВІ К.Г. = 6,3 +0 = 6,3 За отриманими даними,ми бачимо, що приріст власного капіталу менше його відвернення, і різницяміж реальним власним капіталом і статутним капіталом негативна, томуфінансовий стан організації критичне. 2.2.Аналізтипу фінансової стійкості та його оцінка. Обчислення трьохпоказників забезпеченості запасів і витрат джерелами коштів для їхформування дозволяє класифікувати фінансові ситуації за ступенем їхстійкості. Знайдемо їх значення. Трьом показникамнаявності джерел коштів для формування запасів витрат відповідає трипоказника забезпеченості або запасів і витрат: В·надлишок(+), Нестача (-) власних оборотних коштів. О”СОС = СОС-З = ВОК- (Стор.210 + стр.220) О”СОС п.р. = 6-226 = -220 О”СОС К.Г. = 6,3-439,8 = -433,5 В·надлишок(+), Нестача (-) власних оборотних і довгострокових позикових засобів дляформування запасів і витрат. О”СДІ = СДІ-З = СДІ- (Стор.210 + стр.220) О”СДІ п.р. = 6-226 = -220 О”СДІ К.Г. = 6,3-439,8 = -433,5 В·надлишок(+), Нестача (-) загальної величини основних джерел коштів для формуваннязапасів і витрат. О”ОВІ = ОВІ-З = ОВІ - (стор.210 + стр.220) О”ОВІ п.р. = 6-226 = -220 О”ОВІ К.Г. = 6,3-439,8 При визначенні типуфінансової ситуації використовується трикомпонентний показник. Результатирозрахунків представлені в табл. Таблиця. Аналізфінансової стійкості показникиНа п.р., Тис. На К.Г., Тис. Зміна за рік 1.Істочнікі власних коштів 6 6,3 0,3 2.внеоборотние активи 0 0 0 3.налічіе власних оборотнихзасобів (1-2) 6 6,3 0,3 4.долгосрочние кредити і позиковізасоби 0 0 0 5.Наличие власних і довгостроковихпозикових джерел коштів для формування запасів і витрат (3 +4) 6 6,3 0,3 6.краткосрочние кредити і позиковізасоби 0 0 0 7.общая величина основних джерелзасобів для формування запасів і витрат (5 +6) 6 6,3 0,3 8.общая величина запасів і витрат 226 439,8 213,8 ​​ 9. надлишок (+), нестача (-)власних обігових коштів (3-8) -220 -433,5 -213,5 10. надлишок (+), нестача (-)власних оборотних і довгострокових позикових засобів для формування запасіві витрат -220 -433,5 -213,5 11.ізлішек (+), нестача (-) загальноївеличини основних джерел коштів для формування запасів і витрат. -220 -433,5 -213,5 12. трикомпонентний показник 0,0,0 0,0,0 0,0,0Таблиця 6. Зведенатаблиця показників за типами фінансової ситуації показники тип фінансової ситуації абсолют. стійкий. нормал. стійкий. нестійкий. стан кризовий стан 1.О”СОС = СОС-З О”СОС в‰Ґ 0 О”СОС <0 О”СОС <0 О”СОС <0 2.О”СДІ = СДІ-З О”СДІ ≥ 0 О”СДІ ≥ 0 О”СДІ <0 О”СДІ <0 3.О”ОВІ = ОВІ-З О”ОВІ ≥ 0 О”ОВІ ≥ 0 О”ОВІ ≥ 0 О”ОВІ <0Аналізтрикомпонентного показника типу фінансової стійкості показує, що упідприємства кризовий фінансовий стан, при якому підприємство на межібанкрутства. Так як, у підприємства великий недолік власних оборотнихзасобів, і в разі втрати запасів важко буде їх відновити. Нашепідприємство характеризується неплатоспроможністю, коли тільки запаси івитрати більше, ніж можливі джерела їх формування. 2.3.Аналізвідносних показників фінансової стійкості . Фінансові коефіцієнтиявляють собою відносні коефіцієнти фінансового станупідприємства. Вони розраховуються у вигляді відношення абсолютного показникафінансового стану та їх лінійних комбінацій. Фінансові коефіцієнтиподіляються на: 1.коефіцієнтирозподілу - застосовуються в тих випадках, коли потрібно визначити, якучастину той чи інший абсолютний показник фінансового стану складає відпідсум...ку що включає його групи абсолютних показників. 2.Коефіцієнтикоординації - для вираження ставлення різних по суті абсолютних показниківфінансового стану або їх лінійних комбінації, що мають різнийекономічний сенс. Аналіз фінансовихкоефіцієнтів полягає в порівнянні їх значень з базисними величинами, ввивченні їх динаміки за звітний період і за ряд років. У нашому випадку ми можеморозташовувати тільки базисними величинами. Коефіцієнт автономії(Коефіцієнт фінансової незалежності) є однією з важливих характеристикстійкості фінансового стану, його незалежності від позикових джерелзасобів. Дорівнює частки джерел власних засобів у загальному підсумку балансу. Ка = с.490/с.699 = 6,3/860,2 = 0,0073238 Нормативне мінімальне Коефіцієнт співвідношення Цей коефіцієнтВелика величинадебіторської заборгованості за аналізований період. Далі розглянемо В·коефіцієнтточки зору. В·коефіцієнтпозикових. Далі розглянемо Коефіцієнт фінансової стійкості. Т.к. у підприємстваПоточну ліквідністьаточную. Аналіз нерівностей свідчитьпро те, що найближчим часом підприємству не вдасться поправити свою платіжність. ТО «ѳбАвтоТоргВ»ненадійний партнер, фінансова стійкість дуже низька, це говорить про те,що у організації багато боргів перед постачальниками і підрядчиками, передперсоналом організації, іншими кредиторами. Дану ситуацію можнавиправити в деякій мірі, розрахувавшись з постачальниками та підрядникамиготовою продукцією (природно провівши з ними переговори), а також простонеобхідно шукати додаткові ринки збуту, брати участь у виставках, тендерахі т.д. 3.Улучшеніефінансової стійкості підприємства. Для аналізу фінансовоїстійкості ТО «ѳбАвтоТоргВ» були обрані абсолютні показники івідносні коефіцієнти, які найбільш повно відображають результатидіяльності підприємства, дозволяють розкривати причини існуючих недоліківі резерви для їх усунення. Фінансовий стан може бути стійким,нестійким (передкризовому) і кризовим. Здатність підприємства своєчаснопроводити платежі, фінансувати свою діяльність на розширеній основі,переносити непередбачені потрясіння і підтримувати свою платоспроможність унесприятливих обставинах свідчить про його стійкий фінансовийстан, і навпаки. Якщо платоспроможність- Це зовнішній прояв фінансового стану підприємства, то фінансовастійкість - внутрішня його сторона, що відображає збалансованість грошових ітоварних потоків, доходів і витрат, коштів і джерел їх формування. Фінансова стійкістьпідприємства - це здатність суб'єкта господарювання функціонувати ірозвиватися, зберігати рівновагу своїх активів і пасивів в змінюєтьсявнутрішньому та зовнішньому середовищі, що гарантує його постійну платоспроможність таінвестиційну привабливість у межах допустимого рівня ризику. Для забезпеченняфінансової стійкості підприємство повинно володіти гнучкою структурою капіталу,вміти організувати його рух таким чином, щоб забезпечити постійнеперевищення доходів над витратами з метою збереження платоспроможності істворення умов для самовідтворення. Фінансовий станпідприємства, його стійкість і стабільність залежать від результатів йоговиробничої, комерційної та фінансової діяльності. Якщо виробничийі фінансовий плани успішно виконуються, то це позитивно впливає нафінансове становище підприємства. І, навпаки, у результаті недовиконанняплану по виробництву і реалізації продукції відбувається підвищення їїсобівартості, зменшення виручки і суми прибутку і як наслідок погіршення фінансовогостану підприємства і його платоспроможності. Отже,стійкий фінансовий стан не є щасливою випадковістю, а підсумкомграмотного, умілого керування всім комплексом факторів, що визначають результатигосподарської діяльності підприємства. Стійкий фінансовийположення в свою чергу робить позитивний вплив на виконаннявиробничих планів і забезпечення потреб виробництва необхідними ресурсами.Тому фінансова діяльність як складова частина господарської діяльностіповинна бути спрямована на забезпечення планомірного надходження і витрачаннягрошових ресурсів, виконання розрахункової дисципліни, досягнення раціональнихпропорцій власного і позикового капіталу і найбільш ефективне йоговикористання. Основним джереломрезервів зниження витрат обігу є: -збільшенняобсягу надання послуг; -розширенняноменклатури послуг; -більшеповне використання основних засобів; -підвищенняматеріальної зацікавленості працівників у результатах праці, тобтопідвищення реального рівня заробітної плати; -зниженняплинності персоналу за рахунок підвищення привабливості праці, поліпшенняпсихологічного клімату в колективі; -пониженнясереднього віку трудового колективу і підвищення середнього рівня освіти,шляхом залучення молодих, енергійних працівників; -систематичнийконтроль за виконанням планів реалізації продукції й одержання прибутку; -визначеннявпливу як об'єктивних, так і суб'єктивних факторів на фінансові результати; -виявленнярезервів збільшення суми прибутку і рентабельності; -розробказаходів щодо впровадження виявлених резервів; -зниженнявитрат; -збільшенняобсягу наданих послуг, у тому числі пошук нових напрямків діяльності; -своєчаснаоплата послуг, що надаються; -заходищодо недопущення простроченої кредиторської заборгованості -зниженнядебіторської заборгованості; -збільшенняоборотності оборотних коштів; -отримавшиоборотні кошти частину з них можна направити на ліквідацію кредиторськоїзаборгованості. Проблема зміцненняфінансового стану багатьох існуючих підприємств різних галузей господарстваі сфер діяльності стає досить актуальною на даний момент часу.Сотні банків та інших фінансових компаній, тисячі виробничих ікомерційних фірм, особливо малих і середніх, вже припинили своєіснування. Аналіз показав, що головною причиною цього виявилося невмілеуправління ними, тобто низька кваліфікація більшості фінансових служб яксереднього, так і вищої ланки, а в багатьох підприємствах їх просто немає. Необхідно довіритисябільш компетентним фахівцям - з економічних і фінансових питань, помаркетинговим дослідженням, плануванню фінансів і т. д. - значить визначитимета, знати і тверезо оцінювати наявні ресурси і вміти використовувати їх длядосягнення цілей, вміти формувати завдання, доводити її до безпосередньоговиконавця і контролювати виконання, вміти приймати рішення, планувати, управляти,аналізувати. Тут недостатньо однієї інтуїції і навіть таланту, потрібні знання. Отже, проаналізувавшикрок за кроком фінансовий стан підприємства можна виявити не тількипозитивні моменти в діяльності підприємства. - капітал підприємствасформований за рахунок статутного капіталу, кредиторської заборгованості такороткострокових позикових коштів, можна зробити висновок про не ефективноїфінансово-кредитній політиці підприємства. - розміщений капіталтакож не ефективно, так як більшу його частку займає дебіторськазаборгованість, необхідно вживати заходів щодо своєчасного їїзажаданню. - дебіторськазаборгованість складає 81,7% всіх активів підприємства, що говорить пронеефективності роботи з покупцями та іммобілізації більшої частини активів удебіторську заборгованість. - збільшилося плечефінансового важеля на 22,9. Це свідчить про те, що фінансовазалежність підприємства від зовнішніх інвесторів значно підвищилася ізнизилась його ринкова стійкість. Треба зауважити, щозалучення позикових коштів в оборот підприємства - явище нормальне. Цесприяє тимчасовому поліпшенню фінансового стану за умови, що вони незаморожуються на тривалий час в обороті і своєчасно повертаються. Головний акценткерівництву підприємства необхідно зробити на вживанні заходів по недопущеннюпростроченої кредиторської заборгованості, що призводить до нарахування штрафів і допогіршення фінансового становища підприємства. Варто відзна...чити, що кроки в цьомунапрямку робляться, кредиторська заборгованість перерозподілилася вкористь В«безпечнихВ» кредиторів - власних працівників, але подібне положеннясправ може призвести до зниження зацікавленості власних працівників вроботі з даним підприємством, що в кінцевому підсумку спричинить погіршеннярезультатів фінансово-господарської діяльності. Проаналізувавшипроблеми підприємства можна запропонувати наступні рішення, які наведені намалюнку.
Малюнок - В«Дереворішень В». Однак, за наявностідобре розробленого проекту підприємство «ѳбАвтоТоргВ» могло б працювати наринку даних послуг, що дозволило б знизити собівартість загального комплексупослуг. Як варіант зниженнявитрат підприємства можна розглянути також оптимізацію чисельності персоналупідприємства. Витрати на заробітнуплату виробничих робітників відображаються безпосередньо в статтях витрат.Заробітна плата допоміжних робітників в основному відбивається на статтяхвитрат по утриманню та експлуатації обладнання, заробітна плата основнихслужбовців входить до складу основних витрат. Зниження собівартостіпослуг багато в чому визначається правильним співвідношенням темпів зростанняпродуктивності праці і зростання заробітної плати. Зростання продуктивностіпраці повинен випереджати зростання заробітної плати, забезпечуючи тим самим зниженнясобівартості послуг. Таким чином, можназробити висновок, що в разі необхідності швидкого розрахунку підприємство потрапитьв скрутне становище, але якщо розрахунок В«не горитьВ», то підприємство виконаєсвої зобов'язання. Хоча у підприємства кризовий фінансовий стан за данимиза 2007 р, то на сьогоднішній день ТО «ѳбАвтоТоргВ» намагається вийти з цьогоположення. Вони намагаються знизити управлінські витрати, відбувається збільшенняефективності використання капіталу, вкладеного в діяльність організації натривалий термін, власні кошти підприємства незначно, але зростаютьза рахунок збільшення джерел коштів підприємства. Висновок Підвівши підсумкинаписаної роботи, можна зробити висновок, що поставлена ​​перед нами метадосягнута. Фінансове становище господарюючого суб'єкта багато в чому залежить відтого, наскільки оптимально співвідношення власного і позикового капіталу. Фінансове становищепідприємства може бути стійким, нестійким і кризовим. Здатністьпідприємства своєчасно виконувати свої внутрішні і зовнішні зобов'язання,фінансувати діяльність підприємства на розширеній основі і підтримуватисвою платоспроможність у будь-яких обставинах свідчить про йогостійкому фінансовому становищі. Якщо поточнаплатоспроможність - це зовнішній прояв фінансового стану підприємства,то фінансова стійкість - внутрішня його сторона, що забезпечує стабільнуплатоспроможність в перспективі, в основі якої лежить збалансованістьактивів і пасивів, доходів і витрат, позитивних і негативних грошовихпотоків. Головна мета аналізу -своєчасно виявляти і усувати недоліки у фінансовій діяльності ізнаходити резерви поліпшення фінансового стану організації і їїплатоспроможності. З переходом підприємств на ринкові умови роботи гостропостало питання про стійкість його фінансового становища і вишукувань шляхів йогооздоровлення і зміцнення. Актуальність цихпитань зумовлюється необхідністю створення нормальних умов роботи,як окремих підприємств, так і промисловості в цілому. У практиці роботипідприємств нерідкі випадки, коли і добре працююче підприємство відчуваєфінансові труднощі, пов'язані з недостатньо раціональним розміщенням івикористанням наявних фінансових ресурсів. Тому фінансовий станпідприємства має бути спрямована на забезпечення систематичного надходженняі ефективного використання фінансових ресурсів, дотримання розрахункової ікредитної дисципліни, досягнення раціонального співвідношення власних і позиковихкоштів, фінансової стійкості з метою ефективного функціонуванняпідприємства. Отже, фінансова стійкість підприємства єрезультатом взаємодії не тільки сукупності виробничо-економічнихфакторів, але і всіх елементів його фінансових відносин. Списоклітератури 1.АбрютінаМ.С., Грачов А.В. Аналіз фінансово-економічної діяльності підприємства:Навчально-практичний посібник - 3-е изд., Перераб. і доп. - М.: Видавництво«гч навіть і сервісВ», 2002 - 272с. 2.БакановМ.І., Мельник М.В., Шеремет А.Д. Теорія економічного аналізу: Підручник. - 5-еизд., перераб. і доп. - М.: Фінанси і статистика, 2006 - 536с. 3.Гіляровская Л.Т.,Ендовіцкая А.В. Аналіз та оцінка фінансової стійкості комерційнихорганізацій. Навчальний посібник для студентів вузів - М.: ЮНИТИ - ДАНА, 2006 -159с. 4.Годін А.М. Маркетинг:Підручник - 5-е изд., Перераб. і доп. - М.: Видавнича торгова корпораціяВ«Дашков і КВ», 2007 - 756с. 5.Грачев А.В. Аналіз тауправління фінансовою стійкістю підприємства: Навчально-практичний посібник -М.: Изд-ство В«ФінпрессВ», 2002 - 208с. 6.Дибаль С.В. Фінансовийаналіз: Теорія і практика. Навчальний посібник - СПБ: Вид. Будинок В«Бізнес - преміяВ»,2006 - 304с. 7.ЕлізаровЮ.Ф. Економіка організацій: Підручник для вузів - М.: Видавництво В«ІспитВ»,2005 - 496с. 8.Зайцев Н.Л. Економіка промислового підприємства: Підручник - 5-е изд., Перераб. ідоп. - М.: ИНФРА - М, 2004 - 439с. 9.ЗімінН.Є. Аналіз та діагностика фінансового стану підприємств: Навчальний посібник -М.: ІКФ В«ЕКМОСВ», 2002 - 240с. 10.КовалевВ.В. Фінансовий аналіз: методи й процедури. - М.: Фінанси і статистика, 2001 -560С. 11.КриловЕ.І., Власова В.М., Єгорова М.Г. Аналіз фінансового стану та інвестиційноїпривабливості підприємства: Навчальний посібник - М.: Фінанси і статистика, 2003- 192с. 12.Ковалева А.М.Фінанси. Учеб. Посібник. - 4-е вид., Перераб. і доп. - М.: Фінанси і статистика,2003 - 384с. 13.Пласкова Н.С.Економічний аналіз: підручник. - М.: Ексмо, 2007. 14.ПястоловС.М. Економічний аналіз діяльності пред-тия. Навчальний посібник - М.:Академічний проект, 2003. - 573с. 15.Пястолов С.М. Аналізфінансово-господарської діяльності перед-ку: Підручник - 3-тє вид., стер. - М.:Видавничий центр В«АкадеміяВ», 2004. - 336с. 16.СафроновН.А. Економіка підприємства: Підручник - М.: Юрист, 2003 - 608с. 17.Сергеев І.В. Економікапідприємства: Навчальний посібник. - 2-ге вид., Перероб. і доп. -М.: Фінанси істатистика, 2001. - 304с.: Іл. 18.СавіцкаяГ.В. Методика комплексного аналізу господарської діяльності: Короткий курс. -3-е изд., Испр. - М.: ИНФРА-М, 2006. - 320с. 19.СавіцкаяГ.В. Аналіз господарської діяльності підприємства перераб. і доп. Мінськ: ТОВВ«Нове знанняВ», 2004 - 688с. 20.Шеремет А.Д. Теорія економічного аналізу: Підручник. - М.: ИНФРА - М, 2002 -333С.. Додаток Бухгалтерськийбаланс на 1 січня 2008 р. Форма№ 1 по ОКУД Дата(Рік, місяць, число) Організація __ ТО «ѳбАвтоТоргВ» ____________________за ЗКПО Ідентифікаційний номерплатника податків ІПН Вид діяльності_____________________________________ За ЗКПО Організаційноправова форма/форма власності ____ ООО____ _____________________________________________поОКОПФ/ОКФС Одиниця виміру: тис.руб./млн. руб. (Непотрібне закреслити) по ОКЕІ Адреса_____________________________________ Актив Код рядка На початок звітного року На кінець звітного року 1 2 3 4I.Необоротні активи Нематеріальні активи (04,05) 110 - - ...Основні засоби 120 - - Незавершене будівництво 130 - - Прибуткові вкладення в матеріальніцінності 135 - - Довгострокові фінансові вкладення 140 - - Відстрочені податкові активи 145 - - Інші необоротні активи 150 - - Разом по розділу 1 0 0II.ОБОРОТНІ АКТИВИ Запаси 210 226 439,8в тому числі: сировину, матеріали та інші аналогічніцінності (10,12,13) ​​ 211 - - тварини на вирощуванні та відгодівлі (11) 212 витрати в незавершеному виробництві(Витрати обігу) (20, 21, 23, 29, 30, 36, 44) 213 готова продукція і товари дляперепродажу (16, 40, 41) 214 товари відвантажені (45) 215 - - витрати майбутніх періодів (31) 216 - - інші запаси і витрати 217 - - Податок на додану вартість попридбаним цінностям (19) 220 - - Дебіторська заборгованість (платежі поякої очікують-ся більш ніж через 12 місяців після звітної дати) 230 - -в тому числі: покупці і замовники 231 - - векселі до отримання 232 - - заборгованість дочірніх і залежнихтовариств (78) 233 - - аванси видані (61) 234 - - інші дебітори 235 - - Дебіторська заборгованість (платежі поякої очікують-ся протягом 12 місяців після звітної дати) 240 515 412,7в тому числі: покупці і замовники (62, 76, 82) 241 - векселі до отримання (62) 242 - - заборгованість дочірніх і залежнихтовариств (78) 243 - - Короткострокові фінансові вкладення (56,58, 82) 250 - -в тому числі: позики, надані організаціям натермін менше 12 міс 251 - - власні акції, викуплені вакціонерів 252 - - Інші короткострокові фінансовівкладення 253 - - Грошові кошти 260 44 5,5в тому числі: каса (50) 261 розрахункові рахунки (51) 262 валютні рахунки (52) 263 - - інші грошові кошти (55, 56, 57) 264 - - Інші оборотні активи 270 - - РАЗОМ по розділу II 290 - - БАЛАНС (сума рядків 190 + 290) 300 788 860,2 Пасив Код рядка На початок звітного року На кінець звітного року 1 2 3 4III.Капітали і резерви Статутний капітал (85) 410 6 6,3 Додатковий капітал (87) 420 - - Резервний капітал (86) 430 - -в тому числі: резерви, утворені відповідно дозаконодавством 431 - - резерви, утворені відповідно доустановчими... документами 432 - - Фонд соціальної сфери (86) 440 - - Цільові фінансування і надходження(96) 450 - - Нерозподілений прибуток минулих років(88) 460 - - Непокритий збиток минулих років (88) 465 - - Нерозподілений прибуток (непокритийзбиток) 470 - - РАЗОМ по розділу III 490 6 6,3IV.ДОВГОСТРОКОВІ ЗОБОВ'ЯЗАННЯ Позики і кредити (92, 95) 510 - 0 Відкладені податкові зобов'язання 515 - - Інші довгострокові зобов'язання 520 - - РАЗОМ по розділу IV 590 - -V.КОРОТКОСТРОКОВІ ЗОБОВ'ЯЗАННЯ Позики та кредити (90,94) 610 - - Кредиторська заборгованість 620 179 353,1в тому числі: постачальники та підрядники (60,76) 621 - - заборгованість перед персоналоморганізації (70) 622 - - заборгованість перед державними позабюджетнимифондами (69) 623 - - Заборгованість з податків і зборів 624 - - Інші кредитори 625 - - Заборгованість учасникам (засновникам)по виплаті доходів (75) 630 - - Доходи майбутніх періодів (83) 640 - - Резерви майбутніх витрат (89) 650 - - Інші короткострокові зобов'язання 660 603 500,8 РАЗОМ по розділу V 690 782 853,9 БАЛАНС (сума рядків 490 + 590 + 690) 700 788 860,2Додаток2 ЗВІТ ПРОПрибутки і збитки за період на 01 січня2008г Форма № 2 по ОКУД 0710001 Дата (рік, місяць,число) Організація __ ТОВ«ѳбАвтоТоргВ» ____________________ по ОКПО Ідентифікаційний номерплатника податків ІПН Вид діяльності____________________________________ По ОКПО Організаційно -правова форма/форма власності ___________________ по ОКОПФ/ОКФС Одиниця виміру: тис.руб./млн. руб. (Непотрібне закреслити) по ОКЕІ Адреса_______________________________________________________ Найменування показника Код рядка За звітний період За аналогічний період попереднього року 1 2 3 4I.Доходи і витрати по звичайних видах діяльності Виручка (нетто) від продажу товарів,продукції, работ, послуг (за мінусом податку на додану вартість, акцизівм аналогічних обов'язкових платежів) 010 114739 15452 Собівартість проданих товарів,продукції, робіт, послуг 020 88437 9301 Валовий прибуток 029 26302 6151 Комерційні витрати 030 1520 78 Управлінські витрати 040 - - Прибуток (збиток) від продажу (рядки(010-020-030-040)) 050 24782 6073II.Операційні доходи і витрати Відсотки до отримання 060 - - Відсотки до сплати 070 - - Доходи від участі в іншихорганізаціях 080 - - Інші операційні доходи 090 8791 96 Інші операційні витрати 100 16748 137III.Позареалізаційні доходи і витрати Позареалізаційні доходи 120 6106 - Позареалізаційні витрати 130 3595 - Прибуток (збиток) до оподаткування 140 19336 6032 Відстрочені податкові активи 141 - - Відкладені податкові зобов'язання 142 - - Поточний податок на прибуток 150 116 - Чистий прибуток (збиток) звітногоперіоду 190 19220 6032 |