МІНІСТЕРСТВО ОСВІТИ І НАУКИ УКРАЇНИ
Національна академія природоохоронного і курортного будівництва
Факультет економіки і менеджменту
Кафедра Фінанси і кредит
Контрольна робота з дисципліни
"Фінансовий менеджмент "
на тему: Аналіз "Звіту про власний капітал "
Сімферополь, 2009 г
ЗМІСТ
1. Аналіз "Звіту про власний капітал" (теорія)
2. Аналіз "Звіту про власний капітал" ВАТ "Кримхліб"
Список використаних джерел
Додаток
1. Аналіз "Звіту про власний капітал" (теорія)
Фінансове стан підприємства багато в чому залежить від того, які кошти воно має в своєму розпорядженні і куди вони вкладені.
Необхідність у власному капіталі (розділ 1 пасиву) обумовлена ​​вимогами самофінансування підприємств. Статутний капітал - основа самостійності і незалежності підприємства. Однак потрібно враховувати, що фінансування діяльності підприємства тільки за рахунок власних коштів не завжди вигідно для нього. Слід мати на увазі, що якщо ціни на фінансові ресурси невисокі, а підприємство може забезпечити більш високий рівень віддачі на вкладений капітал, ніж платить за кредитні ресурси, то, залучаючи позикові кошти, воно може підвищити рентабельність власного капіталу.
В Водночас, якщо кошти підприємства в основному створені за рахунок короткострокових зобов'язань, то його фінансовий стан буде нестійким, тому що з капіталами короткострокового використання необхідна постійна оперативна робота, спрямована на контроль за своєчасним їх поверненням і на залучення в оборот на нетривалий час інших капіталів.
Отже, від того, наскільки оптимально співвідношення власного і позикового капіталів, у чому залежить фінансове становище підприємства. Вироблення правильної фінансової стратегії є одним з основних умов ефективної діяльності підприємства. При аналізі джерел формування майна підприємства повинні бути розглянуті абсолютні та відносні зміни у власних і позикових коштах підприємства.
Власний капітал - це частина в активах підприємства, що залишається після вирахування його зобов'язань. Дане визначення можна подати у вигляді формули:
КАПІТАЛ = Активи - Зобов'язання
В процесі здійснення аналізу власного капіталу визначають питому вагу його окремих складових, а також оцінюють динаміку його складу і структури за останні періоди.
Необхідність окремого розгляду статей власного капіталу пов'язана з тим, що кожна з них є характеристикою правових та інших обмежень здатності підприємства розпоряджатися своїми активами.
В склад власного капіталу відносять:
1. Статутний капітал, який характеризує початкову суму власного капіталу підприємства, інвестовану у формування активів на початок його створення. Його розмір визначається статутом підприємства. Для суб'єктів господарювання окремих сфер діяльності й організаційно-правових форм (акціонерне товариство, товариство з обмеженою відповідальністю) мінімальний розмір статутного капіталу регулюється законодавством.
2. Пайовий капітал - сума пайових внесків членів спілок та інших підприємств, передбачена установчими документами.
3. Додатковий вкладений капітал. Акціонерні товариства показують суму, на яку вартість реалізації випущених акцій перевищує їхню номінальну вартість. Інші підприємства відображають у цій статті суму капіталу, який вкладено засновниками понад статутний капітал.
4. Інший додатковий капітал - капітал, безкоштовно отриманий підприємством від інших юридичних осіб у вигляді необоротних активів, сформований в результаті дооцінки необоротних активів, і тд.
5. Резервний капітал формується згідно встановлених законом порядком за рахунок прибутку підприємства і має строго цільове призначення. Він являє собою зарезервовану частину власного капіталу, призначеного для внутрішнього страхування господарської діяльності підприємства. Інформація про величину резервного капіталу в балансі підприємства має важливе значення для зовнішніх користувачів бухгалтерською звітністю, що розглядають резервний капітал як запас його фінансової потужності. У країнах з розвиненими ринковими відносинами відсутність резервного капіталу або його недостатню величину вважають показником додаткового ризику вкладення коштів у підприємство, оскільки це свідчить або про незначній величині прибутку, або про використання резервного капіталу на покриття збитків. І той, і інший факт для кредиторів є негативним в оцінці надійності потенційного партнера.
6. Нерозподілений прибуток - капітал, що залишається в розпорядженні підприємства після сплати частини прибутку у вигляді дивідендів засновникам (акціонерам). За рахунок нерозподіленого прибутку створюється резервний капітал.
7. Неоплачений капітал - коригує (зменшує) власний капітал (зокрема, статутний і пайовий капітал) на суму ще не внесених засновниками внесків (паїв).
8. Вилучений капітал - коригує (зменшує) власний капітал на вартість акцій, викуплених акціонерним товариством у акціонерів для їх подальшого перепродажу або анулювання.
Джерелом інформації для аналізу є Форма № 4. "Звіт про власний капітал".
Зміст Звіту про власному капіталі, а також загальні вимоги до розкриття його статей визначені П (С) БО -5. Але при складанні звіту необхідно керуватись і деякими іншими стандартами: П (С) БО - 2, 1, 6, 13.
Звіт про власний капіталі складається на підставі даних Балансу, Звіту про фінансові результати, а також аналітичних даних до відповідних облікових регістрів.
Зміст статей звіту про власному капіталі:
1. У статтях "Залишок на початок року "та" Залишок на кінець року "показують суми власного капіталу на початок (нескоригований залишок) і кінець року.
2. У статтях "Зміна облікової політики "," Виправлення помилок "та" Інші зміни " відображаються суми коригувань, передбачених Положенням (стандартом) бухгалтерського обліку 6 "Виправлення помилок і зміни у фінансових звітах ".
3. У статті "Скоригований залишок "показується залишок власного капіталу на початок звітного року після внесення відповідних коригувань.
4. У статтях розділу "Переоцінка активів" наводяться дані, які відображають збільшення або зменшення власного капіталу в результаті переоцінки основних засобів та інших активів у порядку, передбаченому відповідними положеннями (Стандартами).
5. У статті "Чистий прибуток (збиток) за звітний період "показується сума чистого прибутку (Збитку) зі звіту про фінансові результати.
6. У статтях розділу "Розподіл прибутку" наводяться сума нарахованих дивідендів, дані про інший розподіл прибутку між учасниками (Власниками) підприємства або спрямування прибутку до статутного капіталу, резервний капітал і т. п.
7. У статтях розділу "Внески учасників" наводяться дані про збільшення статутного капіталу підприємства та зміни неоплаченого капіталу в результаті збільшення або зменшення дебіторської заборгованості учасників за внесками до статутного капітал підприємства.
8. У статтях розділу "Вилучення капіталу" наводяться дані про зменшення власного капіталу підприємства внаслідок виходу учасника, викупу або анулювання викуплених акцій акціонерним товариством, зменшення номінальної вартості акцій або з інших причин.
9. У статтях розділу "Інші зміни в капіталі" наводяться дані про всі інші зміни у власному капіталі підприємства, які не були включені до наведених вище статей, зокрема, списання невідшкодованих збитків, безкоштовно отримані активи та інші зміни.
10. У статті "Всього змін в капіталі "наводиться підсумок змін у складі власного капіталу за звітний період, що визначається як сума всіх змін, відображених в рядках 060 - 280. Залишок власного капіталу на кінець року визначається виходячи з його скоригованого залишку на початок року (рядок 050) і під...
