Розрахунок коефіцієнтів ліквідності і фінансової стійкості на прикладі підприємства ЧУП В«КометаВ»
Діяльність Приватного торгового унітарного підприємства В«КометаВ» зареєстрована рішенням Вітебського облвиконкому № 62 від 09 лютого 2004 року.
В Єдиному державному регістрі юридичних осіб та індивідуальних підприємців підприємство значиться під номером № 390316655.
В якості платника податків зареєстровано під обліковим номером платника 390316655.
Статутний фонд у розмірі 2100000 білоруських рублів сформований за рахунок грошового внеску.
Основним видом діяльності підприємства є оптова торгівля парфумерними та косметичними товарами.
Приватне торгове унітарне підприємство В«КометаВ» здійснює оптову торгівлю продукцією СП В«БелитаВ» ТОВ, ЗАТ В«ВітексВ», ТОВ В«Беліта-МВ» м. Мінськ, отримуючи товар цих підприємств за договорами комісії.
1. Коефіцієнт загальної ліквідності показує чи достатньо у підприємства засобів, які можуть бути використані їм для погашення своїх короткострокових зобов'язань протягом майбутнього періоду. Нормальним станом для організації вважається, якщо коефіцієнт загальної ліквідності більше 1.
Коб.л. = Сума оборотних активів/Сума короткострокових боргів
На початок звітного року:
Коб.л. = 181/136 = 1,3
На кінець звітного року:
Коб.л. = 495/406 = 1,2
На кінець звітного періоду коефіцієнт загальної ліквідності трохи знизився. А так як коефіцієнт більше 1, то поточних активів повинно бути достатньо для погашення короткострокових зобов'язань підприємства.
2. Коефіцієнт абсолютної ліквідності є найбільш жорстким критерієм ліквідності організації; показує, яка частина короткострокових позикових зобов'язань може бути при необхідності погашена негайно. Вважається, що значення цього коефіцієнта не повинно опускатися нижче 0,2.
Каб.л. = (Фінансові вкладення + Грошові кошти)/Короткострокові зобов'язання
На початок звітного року:
Каб.л. = (0 + 15)/136 = 0,11
На кінець звітного періоду:
Каб.л. = (0 + 75)/406 = 0,18
Коефіцієнт абсолютної ліквідності підприємства низький. Це не говорить про абсолютну ліквідності підприємства, тобто короткострокові зобов'язання не можуть, при необхідності, погашені негайно.
3. Коефіцієнт проміжної ліквідності відображає платоспроможні можливості підприємства при проведенні розрахунків з дебіторами. Характеризує забезпеченість підприємства найбільш ліквідними активами.
Кпр.л. = (Товари відвантажені. + Дебітор. заборгованість + Фінансові вкладення + Грошові кошти)/Короткострокові зобов'язання
На початок звітного року:
Кпр.л. = (0 + 161 + 0 + 15)/136 = 1,29
На кінець звітного періоду:
Кпр.л. = (228 - 7 + 0 + 75)/406 = 0,73
Теоретично оптимальні межі проміжного коефіцієнта ліквідності дорівнюють 0,7 - 0,8. Незважаючи на збільшення на кінець звітного періоду сум грошових коштів та дебіторської заборгованості, коефіцієнт проміжної ліквідності знижується за рахунок збільшення короткострокових зобов'язань.
Розрахуємо коефіцієнти для аналізу відносних показників фінансової стійкості.
1. Коефіцієнт автономії (фінансової незалежності).
Коефіцієнт автономії = (Джерела власних коштів + ​​Доходи і витрати)/Підсумок балансу = (Стор. 590 + стор 690)/стор 890
На початок звітного року:
Кавт. = (49 + 0)/185 = 0,26
На кінець звітного періоду:
Кавт. = (105 + (-8))/503 = 0,19
Частка власних джерел коштів на початок і кінець року становить менше половини всіх джерел коштів (Кав <0,5), що характеризує низьку фінансову незалежність підприємства від позикових джерел коштів. За Станом на кінець аналізованого періоду ЧУП В«КометаВ» погіршує свою фінансову незалежність незважаючи на збільшення нерозподіленого прибутку, у зв'язку з зростанням кредиторської заборгованості.
2. Коефіцієнт фінансової нестійкості .
Кф.н. = Розрахунки/(Джерела собст. Засобів + Доходи і витрати) = ряд 790/(стор. 590 + Стор 690)
На початок звітного року:
Кф.н. = 136/(49 + 0) = 2,78
На кінець звітного року:
Кф.н. = 406/(105 + (-8)) = 4,19
До кінця звітного періоду коефіцієнт фінансової нестійкості збільшився в 2 рази за рахунок збільшення кредиторської заборгованості та нерозподіленого прибутку, цей коефіцієнт перевищує 1, що свідчить про втрату фінансової стійкості і досягненні її критичної точки.
3. Коефіцієнт довгострокової фінансової незалежності.
Кд.ф.н. = (Джерела власних коштів + ​​Доходи і витрати + Довгострокові кредити банку)/Підсумок балансу = (стор. 590 + стор 690 + стор 720)/стор 890
На початок звітного року:
Кд.ф.н. = (49 + 0 + 0)/185 = 0,26
На кінець звітного періоду:
Кд.ф.н. = (105 + (-8) + 0)/503 = 0,19
Коефіцієнт довгострокової фінансової незалежності зменшився за звітний період не дивлячись на відсутність довгострокових зобов'язань і збільшення джерел власних коштів за рахунок підвищення кредиторської заборгованості. Тому до кінця звітного періоду підприємство стало більш залежним від зовнішніх кредиторів.
4. Коефіцієнт співвідношення власних і залучених коштів.
Ксоот. с. і ін с. = (Джерела собст. Засобів + Доходи і витрати)/Розрахунки = (стор. 590 + Стор 690)/стор 790
На початок звітного року:
Ксоот. с. і ін с. = (49 + 0)/136 = 0,36
На кінець звітного року:
Ксоот. с. і ін с. = (105 + (-8))/406 = 0,24
Розрахунок даного коефіцієнта свідчить про зниження на кінець звітного періоду власних коштів над залученими в 2 рази в порівнянні з початком року. Це пов'язано із збільшенням нерозподіленого прибутку підприємства та збільшенням короткострокових зобов'язань.
5. Коефіцієнт маневреності власного капіталу.
Км.к. = (Джерела собст. Засобів + Доходи і витрати - Внеоб. Активи)/(Джерела собст. засобів + Доходи і витрати) = (стор. 590 + стор 690 - стор 190)/(Стор. 590 + стор 690)
На початок звітного року:
Км.к. = (49 + 0 - 4)/(49 + 0) = 0,92
На кінець звітного року:
Км.к. = (105 + (-8) -8)/(105 + (-8)) = 0,92
Не дивлячись на збільшення власного капіталу, коефіцієнт маневреності не змінився. Чим вище коефіцієнт маневреності, тим ширше можливість вільного і більш правильного використання власних коштів в умовах, які вимагають швидкого реагування відповідно до вимог ринку.
6. Коефіцієнт довгострокового залучення позикових коштів не може бути розрахований, т. к. в балансі і на початок, і на кінець звітного періоду відсутній рядок В«Довгострокові кредити і позикиВ».
Кд.пр. з.ср. = Довгострокові кредити і позики/(Підсумок балансу - Довгострокові кредити і позики) = Ряд 720/(стор. 890 - стор 720)
7. Частка дебіторської заборгованості в активі балансу показує питому вагу дебіторської заборгованості в активі балансу.
Кд.з.а.б. = (Товари відвантажені + Дебіторська заборгованість)/Підсумок балансу = (стор. 240 + Стор 250)/стор 390
На початок звітного року:
Кд.з.а.б. = (0 +161)/185 = 0,87
На кінець звітного року:
Кд.з.а.б. = (228 + (-7))/503 = 0,44
Частка дебіторської заборгованості в активі балансу зменшилася до кінця звітного року більш ніж в 2 рази.
8. Коефіцієнт співвідношення кредиторської та дебіторської заборгованості . Фінансова стійкість організації в значній мірі залежить від значення цього коефіцієнта.
Ксоот.д. і кр. з. = Кредиторська заборгованість/(Товаривідвантажені + Дебіторська заборгованість) = ряд 730/(стор. 240 - стор 250)
Ксоот.д. і кр. з. = 136/(0 +161) = 0,84
...
