Московський державнийуніверситет економіки, статистики та інформатики
Контрольна робота
по предмету: В«Ринок цінних паперів і біржова справаВ»
Виконала: Зіянгірова І. А.
Перевірив: __________________________
р. Нефтекамськ
2000
Контрольніпитання:
1. Що таке проспект емісії?
2. Які форми колективнихінвестицій отримали розвиток на російському ринку цінних паперів?
Відповідіна питання:
Питання № 1:
ПРОСПЕКТ ЕМІСІЇ ЦІННИХ ПАПЕРІВ - документ, який містить основну інформацію промайбутній реченні, про продаж цінних паперів з описом умов емісії,фінансового становища і характеру діяльності емітента, і ту, якавикористовується емітентами та гарантами з метою поширення замовлень; повиненбути зареєстрований регулюючим органом.
Дані про емітента включають:
a.повне та скорочене найменуванняемітента або імена і найменування засновників;
b.юридична адреса емітента;
c.номер та дату свідоцтва продержавної реєстрації як юридичної особи;
d.інформацію про осіб, що володіють неменш ніж 5% статутного капіталу емітента;
e.структуру керівних органівемітента, зазначену в його установчих документах, у тому числі список всіхчленів директорів, правління або органів управління емітента, що виконуютьаналогічні функції на момент прийняття рішення про випуск емісійних ціннихпаперів, із зазначенням прізвища, імені, по батькові, всіх посад кожного його членав даний час і за останні п'ять років, а також людей в статутному капіталіемітента тих з них, хто особисто є його учасником;
f.список всіх юридичних осіб, уяких емітент володіє більш ніж 5% статутного капіталу;
g.список всіх філій тапредставництв емітента, що містить їх повні найменування, дату, і місцереєстрації, юридичні адреси, прізвища, імена, по батькові їх керівників.
Емісійнацінний папір - будь-який цінний папір, в тому числі без документарна, якахарактеризується одночасно наступними ознаками:
- закріплює сукупність майнових і немайновихправ, що підлягають посвідченню, поступку і безумовному здійсненню з дотриманнямвстановлених законом форми і порядку;
- розміщується випусками;
- має рівні обсяг, і терміни здійснення прав всерединіодного випуску незалежно від часу придбання цінного паперу.
Емітенти - юридичнаособа, державний орган або орган місцевої адміністрації, що випускає цінніпаперу і несучий від свого імені зобов'язання по них перед власниками ціннихпаперів.
Ринок цінних паперів, як зазначалося вище, можнарозділити на первинний і вторинний. На первинному ринку відбуваєтьсяпоширення випущених цінних паперів. Весь подальший процес переміщенняцінних паперів від одного власника до іншого здійснюється на вторинному ринку.
Випуск цінних паперів в обіг або емісія - цепродаж цінних паперів їх першим власникам. Особа, що випускає цінні папери,називається емітентом, а приобретающее їх - інвестором. Цінні паперивипускаються в основному юридичними особами. Фізичні особи можуть видаватитільки векселі та заставні.
Емісія цінних паперів може здійснюватися приустанові акціонерного товариства, при збільшенні розмірів статутного капіталуакціонерного товариства, а також при залученні позикового капіталу різнимиемітентами (у тому числі державою та місцевими органами влади) шляхом випускуборгових цінних паперів.
Порядок випуску цінних паперів на території РосійськоїФедерації визначається Федеральним законом "Про ринок цінних паперів". При цьому,якщо загальний обсяг емісії цінних паперів не перевищує 50 тисяч мінімальнихрозмірів оплати праці, або якщо розміщення цінних паперів провадиться середзаздалегідь відомого кола власників, кількість яких не перевищує 500, топроцедура емісії включає наступні етапи:
- прийняття емітентом рішення про випуск цінних паперів;
- реєстрацію випуску цінних паперів;
- розміщення цінних паперів;
- реєстрацію звіту про підсумки випуску цінних паперів.
У разі, коли загальний обсяг випуску перевищує 50 тисячмінімальних розмірів оплати праці, або коли розміщення відбувається середнеобмеженого кола власників або заздалегідь відомого кола власників, числояких перевищує 500, то процедура емісії виглядає дещо складніше івключає наступні етапи:
- прийняття емітентом рішення про випуск цінних паперів;
- підготовку проспекту емісії цінних паперів;
- реєстрацію випуску та проспекту емісії ціннихпаперів;
- розкриття всієї інформації, що міститься в проспектахемісії;
- розміщення цінних паперів;
- реєстрацію звіту про підсумки випуску і розкриттявсієї інформації про підсумки випуску.
Якщо випуск цінних паперів здійснюється вдокументарній формі, то процедура емісії в обох випадках доповнюєтьсявиготовленням сертифікатів цінних паперів, які додаються до рішення провипуск цінних паперів.
Державна реєстрація випуску цінних паперів і їхпроспекту емісії.
Після того, як проспект емісії підготовлений,наступним етапом є реєстрація майбутнього випуску та проспекту емісіїцінних паперів у відповідних державних органах.
У Росії в даний час реєстрація цінних паперівпроводиться:
- Федеральною комісією з ринку цінних паперів РФ;
- регіональними відділеннями Федеральної комісії зринку цінних паперів суб'єктів Російської Федерації;
- Центральним банком Російської Федерації на підставігенеральної ліцензії, виданої ФКЦП Росії, у випадку емісії цінних паперівбанками та іншими кредитними організаціями.
Для реєстрації випуску емісійних цінних паперівемітент зобов'язаний подати до реєструючого органу наступні документи:
- заява на реєстрацію;
- рішення про випуск емісійних цінних паперів;
- проспект емісії (якщо реєстрація випуску ціннихпаперів супроводжується реєстрацією проспекту емісії);
- копії установчих документів (при емісії акційдля створення акціонерного товариства);
- документи, що підтверджують дозвіл уповноваженогооргану виконавчої влади на здійснення випуску емісійних цінних паперів(У випадках, коли необхідність такого дозволу встановлена ​​законодавствомРосійської Федерації);
- анкету емітента за формою, встановленоюреєструючим органом.
Емітент і посадові особи органів управління емітента,на які статутом та/або внутрішніми документами емітента покладено обов'язоквідповідати за повноту і достовірність інформації, що міститься в зазначенихдокументах, несуть відповідальність за виконання за даними зобов'язаннями вВідповідно до законодавства Російської Федерації.
При реєстрації випуску емісійних цінних паперів цьоговипуску присвоюється державний реєстраційний номер. Порядок присвоєннядержавного реєстраційного номера встановлюється реєструючиморганом.
Реєструючий орган зобов'язаний зареєструвати випускемісійних цінних паперів або прийняти мотивоване рішення про відмову вреєстрації не пізніше ніж через 30 днів з дати отримання вищевказанихдокументів.
Підставами для відмови в реєстрації випуску емісійнихцінних паперів є:
- порушення емітентом вимог законодавстваРосійської Федерації про цінні папери, в тому числі наявність у представленихдокументах відомостей, що дозволяють зробити висновок про суперечність умов емісії таобігу емісійних цінних паперів законодавству Російської Федерації іневідповідність умов випуску емісійних цінних паперів законодавствуРосійської Федерації про цінні папери;
- невідповідність поданих документів і складумістяться в них відомостей вимогам Федерального закону;
- внесення в проспект емісії або рішення про випускцінних паперів (інші документи, що є підставою для реєстрації випу...
